Как вложить деньги в акции газпрома

Вложить деньги в акции Газпрома

Акции — это особая форма обращения денег. Их нельзя приобрести на обычном рынке или в супермаркете. Многие акции даже не существуют материально. Им только присвоены номера соответствующего реестра владельцев ценных бумаг. В современном мире это значительно облегчило работу быстрой и не требующей промедления биржи ценных бумаг.

Вложить деньги в акции Газпрома можно посредством банка или брокера. Брокер — это уполномоченное лицо, представляющее ваши интересы на фондовой бирже. Именно он предоставит вам возможность получить доступ к рынку акций и купить их.

Стандартно есть три варианта заработка на рынке ценных бумаг: игра на увеличении или уменьшении стоимости акций и дивиденды. В первом случае вы покупаете дешевые бумаги и продаете их при повышении цены. При заработке на понижении обычно производят заем ценных бумаг и брокера во время подъема их цены. Эти бумаги продают, а во время снижения стоимости выкупают и возвращают брокеру. Разность в стоимости является прибылью. Дивиденды — это постоянные выплаты компанией определенных сумм держателям ценных бумаг фирмы. Их доходность зависит от прибыльности предприятия.

Соответственно этим методам вы можете выбрать свою стратегию заработка на ценных бумагах. Когда кто-то хочет вложить деньги в акции Газпрома, то чаще всего подразумевается получение постоянных выплат акционерами предприятия на протяжении долгого времени. Но мы рассмотрим и вариант игр со стоимостью акций предприятия Газпром.

Обзор доходности Газпрома

Один из главных плюсов покупки акций этой большой компании в том, что природный газ нужен везде и всегда. Спрос на топливное сырье постоянно растет, поэтому прибыль предприятия в широких временных рамках будет увеличиваться и оставаться стабильной.

Частичная принадлежность организации государству является и плюсом и минусом. Плюс в том, что компания еще надежнее, чем, если бы она была просто частной фирмой, добывающей газ. Это огромный российский холдинг, от работы которого зависит множество отраслей в стране. Потому его надежность поддерживается всеми возможными силами, а порой и средствами из госбюджета. Минус парциальной национализации предприятия — компания является пешкой в политических делах. С помощью цен на голубое топливо можно манипулировать политикой зависящих стран, а это не всегда положительно сказывается на выгоде обычных акционеров.

В любом случае, если у вас скопились большие средства, требующие защиты от инфляции и стабильного, медленного роста, то вложение денег в Газпром будет для вас лучшей альтернативой банковскому вкладу.

Покупка акций Газпрома

Первый способ. Проще всего вложить деньги в акции Газпрома через брокера. Как подобрать хорошего брокера? Точным критерием эффективности работы торгового посредника на бирже является оборот торгов. Подробный перечень проверенных и работающих брокеров выставляется на портале Московской биржи.

Если вы новичок, то в первую очередь смотрите на наличие возможности бесплатного обучения и консультаций с профессионалами рынка, низкие начальные депозиты и доступность простого пополнения и снятия денег со счета.

Когда вы откроете депозит, произведете пополнение счета и выберете настройки тарифа, то можно приступать к торгам. Следует просто купить акции Газпрома в нужном количестве. Вы будете внесены в реестр владельцев акций в самой компании, а также в перечнях фирмы-брокера. Современные свидетельства о держании акций не составляются на бумаге, а имеют виртуальный вид и присвоенные им номера, которые можно проверить на сайте биржи.

За покупку ценной бумаги каждый брокер берет определенный процент комиссии. К счастью, обычно он мал.

Купить акции Газпрома у зарубежного брокера

Это второй способ вложить деньги в акции Газпрома. Он поможет сэкономить деньги тем, кто имеет опыт работы с акциями иностранных компаний.

В этом случае у вас уже будет счет у заграничного брокера после покупок ценных бумаг зарубежных предприятий. И теперь, когда вы решили вложиться в Газпром, нет смысла заводить депозит отечественного посредника. Гораздо проще приобрести у вашего брокера АДР (американская депозитарная расписка). Эта бумага равна по стоимости двум акциям российской компании.

Покупка акций через банк

В этом случае банк исполняет роль брокера фондовой биржи. Как и с обыкновенным посредником, лучше всего вложить деньги в акции Газпрома в проверенном банковском учреждении. Надежнее всего обратиться в Сбербанк или любое другое учреждение, представленное на веб-сайте Московской биржи.

В большинстве банков необходимо ваше физическое присутствие, чтобы оформить бумаги. Будут сделаны два экземпляра свидетельств, удостоверяющих вашу покупку акций через банк. Одну копию вы оставляете у себя, а вторая копия будет в банке. Персонал внесет вас в реестр владельцев, так что даже потеря бумаги не страшна.

Удобство покупок акций через банк в том, что выплату ваших процентов можно вывести на карточку этого банка. Тогда в любом месте и в любом городе вы сможете получить свою прибыль, не проводя длительные процедуры вывода средств, как на сайте брокера.

Получение прибыли

Как держатель акций вы можете получать дивиденды раз в год, раз в полугодие или раз в квартал. Процент колеблется от 1 до 4, и самую актуальную информацию о выплатах можно всегда узнать на сайте Газпрома или в новостях финансов.

Если же вы оперируете небольшими суммами и не можете рассчитывать на крупные прибыли от дивидендов, то в таком случае можно продавать и покупать акции Газпрома, играя на их стоимости. Для этого можно нанять специалиста на сайте брокера. Он будет торговать вашими акциями, взимая за свою работу небольшой процент. Либо вы можете сами работать на бирже.

Чтобы не потерять свои средства, для этого лучше изучить всю теорию и практику срочного рынка, его инструменты и тактики. Их можно найти на сайтах брокеров, биржи, в учебниках по финансам и Интернете.

«Газпром» планирует рекордные инвестиции

«Газпром» в этом году увеличит инвестпрограмму до рекордных 1,5 трлн руб. Минфин считает, что и дивиденды акционерам должны резко вырасти

В среду правление «Газпрома» одобрило увеличение инвестпрограммы на 17% до 1,496 трлн руб., следует из сообщения компании. Первоначально предполагалось в 2018 г. потратить 1,279 трлн руб. В этом году затраты на инвестпроекты рекордные за всю историю «Газпрома».

Больше всего «Газпром» рассчитывал инвестировать в проект «Сила Сибири» – 218 млрд руб., на развитие Чаяндинского месторождения (с него газ по «Силе Сибири» будет поставляться в Китай) – 116 млрд руб., а в «Северный поток – 2» для поставок газа в Европу – 115 млрд руб. Сколько компания теперь вложит в эти проекты, не известно: «Газпром» подробности не раскрывает, а представитель компании это комментировать не стал.

На проекты капитального строительства выделено теперь 984,3 млрд руб. (рост на 23%), на приобретение внеоборотных активов – 84,8 млрд руб. (в 2 раза). При этом долгосрочные финансовые вложения планируется снизить на 12,2 млрд руб. – до 427,3 млрд руб., отмечается в сообщении. Размер внешних финансовых заимствований увеличится на 24% до 518 млрд руб.

«Принятый финансовый план обеспечит покрытие обязательств «Газпрома» без дефицита», – говорится в сообщении. Новую инвестпрограмму еще должен одобрить совет директоров.

«Газпром» планирует построить гигантский газохимический комплекс на Балтике

«Газпром» почти 10 лет каждую осень корректирует изначальные прогнозы по инвестициям, следует из сообщений компании. В этом году произошла не самая большая корректировка: в сентябре 2017 г. «Газпром» увеличил инвестпрограмму на 23,9% до 1,13 трлн руб., а в 2011 г. – в 1,5 раза до 1,3 трлн руб.

Пересмотр инвестпрограммы связан в том числе с увеличением инвестиций в развитие газотранспортной системы в Северо-Западном регионе России и строительство комплекса по производству, хранению и отгрузке СПГ в районе компрессорной станции «Портовая».

«Хотя компания и называет эти проекты «приоритетными», никакой очевидной срочности в экстренном финансировании строительства мини СПГ-завода на Северо-Западе нет», – считает директор отдела корпораций Fitch Дмитрий Маринченко. Важность инвестиций в развитие газотранспортной системы в Северо-Западном регионе России тоже не очевидна, говорит он. «Под этим, скорее всего, имеется в виду инфраструктура, которая может понадобиться для Балтийского СПГ и газохимического комплекса в Усть-Луге. Самих этих объектов пока в официальной инвестиционной программе «Газпрома» не существует», – отмечает эксперт.

«В условиях благоприятной внешней конъюнктуры, резко возросшего потока наличности появилась возможность ускорить финансирование ключевых проектов», – говорит замдиректора Фонда национальной энергобезопасности Алексей Гривач. Это позволяет снизить риски недофинансирования в следующем году, уверен он. Дополнительным фактором увеличения «Газпромом» инвестпрограммы стали риски, связанные с политикой правительства, которое рассчитывает изъять дополнительные доходы экспортеров и «Газпрома», в частности через изменение ставок налогов, говорит он.

Ослабление рубля с начала года на 18% до 68,27 за доллар не сильно сказалось на инвестпрограмме, уверены Гривач и Маринченко. Затраты «Газпрома» более чем на 70% рублевые, отмечает последний. Средний курс за восемь месяцев ниже заложенного в бюджет компании на 2018 г., объясняет Гривач.

Минфин по-прежнему рассчитывает, что госкомпания будет платить 50% от чистой прибыли по МСФО, и заложил в бюджет на 2019 г., что на свою 38,37%-ную долю в компании получит от «Газпрома» 214,99 млрд руб., сообщил «Интерфакс» со ссылкой на источники. Минфин отказался от комментариев.

Менеджмент «Газпрома» допускал, что дивиденды за этот год могут быть увеличены, но предупреждал, что особо надеяться на это не стоит, так как в приоритете выполнение инвестпрограммы и снижение долга. «До завершения текущих мегапроектов платить дивиденды проблематично», – согласен Гривач.

Увеличение инвестпрограммы сильно скажется на свободном денежном потоке – он может существенно снизиться, считает аналитик «Атона» Александр Корнилов. По его словам, это может привести к необходимости дополнительных займов. Но дорогая нефть и слабый рубль помогут сгладить эффект, говорит он.

Кажется, инвестиции «Газпрома» действительно неэффективны

В СМИ неделю обсуждали обзор инвестиционных проектов «Газпрома» аналитиками Сбербанка. Аналитики сказали, что проекты «Газпрома» не окупятся и что выгоду получат не держатели акций, а сторонние компании.

Нас волнуют инвестиционные проекты «Газпрома», потому что большая часть денег компании уходит на новые проекты — до 2020 года компания инвестирует 1,3 трлн рублей. Из-за этого инвесторы получают небольшие дивиденды. Если новые проекты не будут эффективными, ситуация с дивидендами не изменится.

Куда смотреть

Аналитики Сбербанка считали прогнозную рентабельность проектов по каким-то своим данным — Герман Греф в них усомнился. Прогнозировать не наш путь: разумный инвестор работает с финансовой отчетностью компании — «Газпром» публикует ее на официальном сайте.

Я покажу на примере отчетности за 2017 год, какие данные нужно собрать. Для своих расчетов я взял аналогичные данные из отчетностей до 2013 года.

Страница 9 отчета «Газпрома» за 2017 год Страница 10 отчета «Газпрома» за 2017 год Страница 11 отчета «Газпрома» за 2017 год

Результаты «Газпрома» за 2017 год

Что считать

Чтобы оценить инвестиции «Газпрома», я посчитал мультипликаторы — производные финансовые показатели. Наши расчеты можно посмотреть в таблице. Расскажу, что и зачем считал.

Мультипликаторы «Газпрома»

Рост выручки. «Газпром» постоянно инвестирует деньги в новые проекты. Если проекты хорошие — растут продажи и выручка. Выручка «Газпрома» с 2013 по 2017 год выросла на 25%. Для сравнения: выручка «Новатэка» за этот период выросла на 95%, хотя компания также много инвестирует в крупные проекты.

Денежная прибыль, или операционный денежный поток, — это деньги, которые компания получает на свои счета. В отличие от чистой прибыли в денежной не учитываются бумажные статьи доходов и расходов — только реальные деньги. «Газпром» уменьшил этот показатель на 32% с 2013 года. Учитывая, сколько компания тратит на инвестиции, это плохо.

FCF — Free Cash Flow, свободный денежный поток. Это количество денежной прибыли компании, которая остается после обязательных инвестиций в бизнес. Формула: операционный денежный поток за вычетом расходов на приобретение основных средств (или капитальных расходов). У «Газпрома» показатель отрицательный — значит, компания берет деньги из запасов и кредитных средств. Из-за этого компания не может увеличить дивиденды.

ROIC — Return on Invested Capital, рентабельность инвестированного капитала. Это доходность компании от всех инвестированных в нее денег. Инвестированный капитал — это сумма собственного капитала, краткосрочных и долгосрочных кредитов за вычетом денежных средств на счетах. Больше 14% — хорошо. У «Газпрома» показатель низкий: от выручки остается слишком мало денег из-за расходов.

Я привел медианное значение в отрасли: они выше, чем у «Газпрома». Это значит, что в нефтегазовой отрасли есть компании, которые работают лучше.

Что дальше

«Газпром» будет инвестировать в проекты минимум до 2020 года. Некоторые инвесторы считают, что после 2020 года у компании с прибылью станет лучше. Компания каждый квартал выпускает финансовую отчетность — не забывайте проверять «Газпром» на инвестиционную привлекательность.

Я не аналитик, но сын потомственного инвестора. Мой дед разбогател на инвестициях, нужно только…

1. Не верить аналитикам, потому что никто не знает будущего.
2. Читать отчетность, чтобы собирать данные для мультипликаторов.
3. Считать мультипликаторы, чтобы оценивать стоимость бизнеса.

Основы грамотного инвестирования в акции Газпрома

Инвестирование капитала в акции – наиболее выгодная форма хранения, накопления и прогрессивного приумножения финансовых средств, естественно, при соблюдении определенных правил игры на фондовом рынке. Обладателям капитала, которые желают вложить деньги в акции Газпрома или других крупных компаний, необходимо обладать достаточным объемом информации и уметь производить ее анализ.

Большинство из нас не имеет достаточного количества свободного времени, технических возможностей и знаний, чтобы осуществить выгодные инвестиции в акции с последующим, грамотным управлением инвестиционными портфелями.

Чтобы выполнить разумные инвестиции в акции Газпрома, представленные на фондовом рынке, а также других перспективных компаний, рекомендуется вложить деньги посредством инвестиционных фондов.

Основные типы

Ввиду особой широты и разнообразия рынка ценных бумаг, существует целый список отдельных вариантов акций. Впрочем, специалисты выделяют лишь несколько их основных типов:

Решив вложить деньги в обычные, стандартные акции, вы получите право присутствовать на собраниях акционеров, право голоса в принятии первостепенных решений, распределении прибыли, однако они не предоставляют абсолютно никаких особых преимуществ во время распределения прибыли.

2. С привилегиями

Совершая инвестирование в акции с выкупом привилегированных бумаг, инвестор получает преимущество в дивидендах во время распределения доходов, но избавляет себя от права голоса. Зачастую, они носят фиксированный характер и приносят доход в значительно большем объеме по сравнению с обыкновенными, поэтому вложить средства в них – более рентабельно.

Почему такие способы вложить деньги всегда будут оставаться выгодными?

Основные выгоды инвестиции капитала в акции связаны с инфляцией. Накопление денежной мысы рано или поздно приводит к ее обесцениванию. Однако инфляция не только снижает ценность денег, но параллельно повышает стоимость акций.

Акция представляет собой часть права на собственность в акционерном обществе, другими словами – определенную долю в товарах и услугах. Развитие инфляции всегда приводит к подорожанию продукции и соответственно акций предприятий. Поэтому решение вложить деньги таким способом является более чем рациональным вариантом.

Ликвидность акционных бумаг

Важнейшим показателем акций является уровень их ликвидности, что выражается в возможности быстрой продажи ценных бумаг по рыночной стоимости. Состояние ликвидности определяется следующими показателями:

• соотношением между стоимостью купли и продажи
• оборотом торгов определенными акциями в течение ограниченного времени

Сегодня бумаги с наивысшим уровнем ликвидности известны не иначе как «голубые фишки». Право на владение подобными бумагами дает инвестирование в акции Газпрома, Норильскникеля, Сбербанка и ряда других успешных отечественных компаний.

Уровень доходности при инвестиции капитала

Инвестиции денежных накоплений способны принести несколько видов дохода. Прежде всего – дивиденды в результате регулярных выплат. Следующих источник дохода заключается в приросте стоимости акций. Реализация последнего вида дохода возможна лишь при продаже бумаг. Оба вида прибыли для тех, кто решил вложить деньги таким образом, в конечном результате выражаются в инвестиционном доходе.

В настоящее время инвестиции Газпрома 2014 и целого ряда других отечественных компаний связаны, прежде всего, со спекулятивным доходом. Его получение основано на приобретении по более низкой стоимости и последующей продаже при росте цены. Получаемая прибыль на основе спекулятивных операций требует от инвестора ориентирования в ситуации на этом рынке, а также немалой доля терпения и выдержки.

В целом же, чтобы получать прибыль, инвестору-акционеру не требуется осуществление управленческой или производственной деятельности. Однако, произведение успешной инвестиции или спекулятивных действий возможно лишь при понимании сути работы фондового рынка, основных принципов его поведения, факторов и событий, которые отражаются на курсе акций, а также методов оценки стоимости ценных бумаг.

Возможные риски

Решение вложить деньги в акции Газпрома или любых других компаний, занимающих лидирующие позиции на отечественном и мировом рынке, является довольно рискованным, поскольку на курсовой стоимости ценных бумаг отражается целая масса рыночных и спекулятивных факторов. Стоимость их подвержена быстрому изменению во времени. Поэтому для прибыльной инвестиции средств требуются навыки, связанные с анализом рынка.

Как произвести инвестиции?

Основным способом приобретения акций является сотрудничество с популярными отечественными биржами. Помимо этого существует возможность совершения сделок на внебиржевых рынках, заключая соглашения по купле-продаже бумаг менее ликвидных и в то же время перспективных предприятий второго эшелона.

Особое место сегодня занимают инвестиции посредством интернет-трейдинга. В частности, отличную возможность для этого предоставляют такие программные пакеты как Z-TRADE и QUIK. Данные торговые системы дают возможность производить быструю оценку состояния рынка, совершать инвестиции в акции Газпрома, выполнять операции купли-продажи в режиме реального времени, собирать любую необходимую информацию, получать рекомендации экспертов, прочее.

Став акционером успешной компании, приличный доход возможен при любом состоянии экономики. Получение прибыли с продажи ценных бумаг происходит исходя из расчета на будущее поведение рынка. Впрочем, неплохую перспективу дает упор на долгосрочное вложение капитала в акции надежной компании.